Рейтинговое агентство Moody’s
Moody’s – рейтинговое агентство, входящее в «большую тройку» наравне с Fitch Ratings и Standard & Poors; основано в 1909 году. Основной офис находится в Нью-Йорке, у компании есть 24 представительства в мире, в том числе в России. Штат – 4 500 человек, которые отслеживают финансовую ситуацию в 100 с лишним странах. Агентство оценивает более 170 тыс. государственных и корпоративных ценных бумаг.
Moody’s присваивает международные и национальные рейтинги, которые официально называются рейтингами дефолта эмитента. Но методика Moody’s имеет важное отличие от методик Standard & Poors и Fitch Ratings. Основным событием, вероятность которого показывает рейтинг Moody’s, является не сам дефолт, а тот факт, что инвесторы понесут потери при его наступлении.
1. Международные рейтинги.
1.1. Рейтинги инвестиционной категории.
«Aaa» — эмитенты или выпуски ценных бумаг демонстрируют наивысшую степень кредитоспособности по сравнению с другими эмитентами.
«Aa» — эмитенты или выпуски ценных бумаг показывают весьма высокую кредитоспособность.
«A» — эмитенты или выпуски ценных бумаг имеют кредитоспособность выше средней по сравнению с другими эмитентами.
«Baa» — эмитенты или выпуски ценных бумаг представляют среднюю кредитоспособность.
1.2. Рейтинги спекулятивной категории.
«Ba» — эмитенты или выпуски ценных бумаг демонстрируют кредитоспособность ниже средней по сравнению с другими эмитентами.
«B» — эмитенты или выпуски ценных бумаг показывают слабую кредитоспособность.
«Caa» — эмитенты или выпуски ценных бумаг спекулятивны и демонстрируют очень слабую кредитоспособность.
«Ca» – эмитенты или выпуски ценных бумаг высокоспекулятивны при крайне слабой кредитоспособности.
«C» — эмитенты или выпуски ценных бумаг крайне спекулятивны и показывают самую слабую кредитоспособность.
Рейтинги Moody’s имеют ряд особенностей. Категории «D», обозначающей дефолт, не существует. К каждой оценке от «Aa» до «Caa» вместо плюсов и минусов, как у других агентств, добавляются цифры 1, 2 и 3, которые называются модификаторами. Модификатор 1 указывает, что данное обязательство находится в верхней части своей общей рейтинговой категории, 2 — в середине диапазона, а 3 – в нижней части рейтинговой категории.
Источник
Рейтинг российских банков. Итоги 2020 года
Компания «Медиалогия» специально для Банки.ру составила медиарейтинг российских банков за 2020 год.
Лидерами рейтинга по качественному показателю «МедиаИндекс» в 2020 году стали СберБанк, ВТБ и банк «ФК Открытие».
«Сбер» на первой позиции в рейтинге:
• Центробанк и Минфин направили в правительство законопроект о передаче акций Сбербанка. ЦБ продал правительству контрольный пакет — 50% плюс одну акцию.
• Герман Греф представил новый бренд и логотип экосистемы кредитной организации — «Сбер». «Сбер» провел онлайн-конференцию «Сбер Конф», в рамках которой руководители компании рассказали о том, как проходит ее масштабная цифровая трансформация и какими новыми сервисами пополнилась экосистема «Сбера».
• Минфин России купил у ЦБ контрольный пакет в размере 50% акций Сбербанка за счет средств ФНБ на сумму 2,139 трлн рублей. Министерство финансов сообщило о завершении выкупа Сбербанка у Центробанка.
ВТБ занял вторую позицию благодаря следующим сообщениям СМИ:
• Банк ВТБ презентовал новый мобильный банк для клиентов — в обновленный «ВТБ Онлайн» было добавлено 50 новых функций, в частности снятие наличных без карты с использованием QR-кода.
• ВТБ первым из российских банков заявил о начале приема заявок по новой льготной ипотечной программе со ставкой 6,5%.
• ВТБ запустил собственную программу кредитных каникул — в частности, банк расширяет число ее потенциальных участников за счет увеличения максимальной суммы кредита пострадавшего из-за коронавируса заемщика.
Банк «ФК Открытие» на третьей позиции в рейтинге:
• Согласно исследованию, проведенному специалистами страховой компании «Росгосстрах Жизнь» и банка «Открытие», наибольший страх из-за эпидемии коронавируса испытывают жители Дальнего Востока, Поволжья и Москвы.
• Банк ФК «Открытие» сообщил о получении 44 млрд рублей прибыли в 2019 году и о планах провести первичное размещение своих акций (IPO) на бирже в сентябре — октябре 2021 года.
• Согласно исследованию банка «Открытие» и СК «Росгосстрах Жизнь», среднестатистическому россиянину для счастья необходима ежемесячная зарплата в 100—150 тыс. рублей.
Самые заметные перемещения в рейтинге:
МСП Банк (+10)
• МСП Банк выдал компании «Энергоэлемент» первый в России кредит под залог интеллектуальной собственности — двух патентов на изобретения.
МТС Банк (+8)
• Страховой Дом ВСК стал партнером проекта МТС Банка «Все для ВЭД».
Банк «Зенит» (+15)
• В разгар пандемии банк «Зенит» подготовил план перевода части сотрудников на работу в офисе с проживанием.
Новикомбанк (+11)
• СМИ сообщали о быстром восстановлении спроса на наличные в банкоматах: за три недели июня по сравнению с апрелем — маем он вырос в Новикомбанке на 29%.
ХКФ Банк (+7)
• «Хоум Кредит», Газпромбанк и Кредит Европа Банк отменили начисление кешбэка за оплату картами в интернет-магазинах. Это произошло после решения ЦБ уменьшить эквайринговые тарифы на такие покупки в рамках антикризисных мер.
Банк «Центр-инвест» (+8)
• Банк «Центр-инвест» запустил бесплатный тариф РКО для поддержки предпринимателей в период пандемии.
Азиатско-Тихоокеанский Банк (+8)
• Банк России объявил о начале приема заявок от лиц, заинтересованных в приобретении акций Азиатско-Тихоокеанского Банка, с 1 апреля 2020 года.
Примсоцбанк (+8)
• Арбитражный суд Свердловской области удовлетворил заявление Примсоцбанка о расторжении мирового соглашения, подписанного с бывшим депутатом Екатеринбургской городской думы, застройщиком Игорем Плаксиным.
Банки (new), которые сумели войти в медиарейтинг в 2020 году (с указанием заметных событий, которые освещали СМИ):
РГС Банк (25-е место)
• Согласно исследованию Росгосстрах Банка и НАФИ, около 30% россиян заберут свои средства из банков при дальнейшем падении ставок по вкладам, при этом 36% граждан не будут менять свою сберегательную стратегию.
Банк БКФ (37-е место)
• Комментарии аналитика Банка БКФ Максима Осадчего.
Банк «Точка» (39-е место)
• По данным исследования о состоянии малого и среднего бизнеса в России, проведенного банком «Точка», в апреле — мае 2020 года зарплаты сильнее всего снизились в сферах культуры, спорта, организации досуга и развлечений, образования, а также предоставления услуг.
ОТП Банк (43-е место)
• ОТП Банк подтвердил намерение отказаться от бумажных договоров с клиентами.
ФФИН Банк (46-е место)
• Комментарии председателя правления банка Геннадия Салыча.
Московский Индустриальный Банк (48-е место)
• Совет директоров Московского Индустриального Банка (МИнБанка) избрал Александра Жданова своим председателем.
НБД-Банк (49-е место)
• НБД-Банк вошел в топ-100 лизинговых компаний России по объему портфеля по версии рейтингового агентства «Эксперт РА».
Банк «Левобережный» (50-е место)
• Банк «Левобережный» установил комиссию в 1,2% (минимум 35 рублей) за исходящие переводы по Системе быстрых платежей (СБП).
Источник
Moody’s подтвердило Морскому Банку рейтинг «B3»
Рейтинговое агентство Moody’s Investors Service подтвердило Морскому Банку долгосрочные рейтинги депозитов в национальной и иностранной валюте на уровне «B3» со «стабильным» прогнозом. Базовая и скорректированная базовая оценки кредитоспособности подтверждены на уровне «b3». Полный список рейтинговых действий приводится в релизе агентства.
Подтверждение долгосрочных депозитных рейтингов отражает, с одной стороны, низкий уровень диверсификации бизнеса банка и слабую операционную прибыльность, а с другой — хорошие запасы капитала и ликвидности и сниженный аппетит к риску.
Агентство указывает на ограниченную клиентскую базу банка и высокую концентрацию как в кредитном портфеле, так и в сегменте фондирования.
Аналитики ожидают, что по итогам 2021 года банк получит небольшую прибыль. Прибыльность банка ограничивается высокими операционными издержками и возросшими потерями по кредитам. Последнее объясняется ухудшением операционной среды в России в целом из-за пандемии коронавируса и финансовыми трудностями у заемщиков банка. По состоянию на 30 июня 2020 года доля проблемных ссуд банка составляла 8,6%, при этом уровень их покрытия резервами был высоким — 130%, что, по мнению экспертов, смягчит риск создания аномально высоких резервов в 2021 году.
В числе прочего в релизе отмечается, что Moody’s применило негативную корректировку к оценке собственной кредитоспособности банка по компоненту «корпоративное управление». По мнению агентства, у банка отсутствуют четкие конкурентные преимущества, которые позволят ему сохранить и расширить рыночную долю в течение нескольких ближайших лет и противостоять конкурентному давлению со стороны более крупных банков.
Источник
Moody’s подтвердило Московскому Кредитному Банку рейтинг «Ba3»
Рейтинговое агентство Moody’s Investors Service подтвердило Московскому Кредитному Банку долгосрочные рейтинги депозитов в национальной и иностранной валюте на уровне «Ba3», сохранив «стабильный» прогноз по рейтингу. Базовая и скорректированная базовая оценка кредитоспособности банка подтверждены на уровне «b2». Список других рейтинговых действий и ссылка на полный список действующих рейтингов МКБ приводятся в релизе Moody’s.
Подтверждение рейтингов и оценок МКБ обусловлено его относительно стабильным финансовым профилем, что отражается, с одной стороны, в постепенном сокращении высокорисковых активов (кредитов и ценных бумаг) в абсолютном и относительном выражении, а с другой — в ослаблении показателей достаточности капитала в первой половине 2020 года в результате роста ссудного портфеля и обесценения рубля.
Базовую оценку кредитоспособности банка по-прежнему ограничивают его повышенный аппетит к риску, в частности высокая концентрация кредитного портфеля и портфеля сделок обратного РЕПО (последний по состоянию на 30 июня 2020 года превысил 44% совокупных активов кредитной организации).
В числе прочего в сообщении отмечается, что, как ожидает Moody’s, в ближайшие 12—18 месяцев на показатели прибыльности МКБ будет оказывать давление сложная операционная среда в России. Расходы на резервирование будут высокими на фоне негативного влияния экономического спада на качество активов банка. При этом в агентстве полагают, что банк сможет сгенерировать достаточный доход до резервов, чтобы покрыть дополнительные издержки на резервирование, и останется прибыльным в 2020 и 2021 годах.
Депозитные и долговые рейтинги банка на две ступени выше его базовой оценки кредитоспособности, поскольку Moody’s учитывает высокую вероятность господдержки МКБ в случае необходимости с учетом его статуса системного значимого банка.
Источник
Moody`s повысило рейтинги сразу 15 российских банков
Пересмотр кредитных рейтингов банков агентством Moody`s докатился до России. В итоге у 15 местных банков рейтинги выросли и лишь у четырех — упали.
С начала года Moodys Investor Service пересматривает рейтинги банков по всему миру в соответствии с новой методикой. Теперь дошла очередь и до России, где агентство рейтингует 75 банков. Как говорится в пресс-релизе Moodys, рейтинги финансовой устойчивости 12 банков повышены на одно деление шкалы. Одновременно повысились и кредитные рейтинги этих банков. Еще у трех банков — Оргрэсбанка, Татфондбанка и «Ренессанс Капитала» — на одну ступень выросли кредитные рейтинги в национальной валюте.
В то же время у трех банков на одно деление снизились кредитные рейтинги в иностранной валюте — это КМБ-банк, Всероссийский банк развития регионов (ВБРР) и банк «Дальневосточный». Рейтинг долговых обязательств в иностранной валюте у Импэксбанка снизился на три ступени.
«Изменение отражает лишь пересмотр веса поддержки основного акционера с точки зрения Moodys. Мы не против оказаться в компании таких уважаемых организаций, как КМБ-банк и Импэксбанк», — комментирует понижение рейтинга президент ВБРР (принадлежит «Роснефти») Дмитрий Титов.
Повышение рейтингов финансовой устойчивости связано, в частности, со стандартизацией подхода к оценке различных групп факторов, влияющих на рейтинги, поясняет аналитик Moodys Константин Сорин. «Например, теперь в развитых странах 70% факторов, которые определяют рейтинг банка, — количественные, например финансовые показатели. А на развивающихся рынках 70% определяющих факторов, наоборот, качественные, такие как рыночные позиции, качество корпоративного управления. Раньше единого подхода не было», — объясняет он.
Методология оценки кредитного качества тоже поменялась: Moodys стало придавать больше значения внешней поддержке банков со стороны государства и акционеров. Сначала эта перемена была воспринята инвесторами в штыки, но в марте Moodys приостановило пересмотр рейтингов и еще раз поменяло методологию, уменьшив фактор поддержки со стороны акционеров, говорит Сорин. В результате у трех российских банков рейтинги повысились, а у четырех — снизились.
По мнению аналитика «Ренессанс Капитала» Павла Мамая, то, что Moodys пересмотрело рейтинги такого количества банков сразу, отражает не только изменение методологии. Он отмечает, что пересмотрены рейтинги только крупных и средних банков, причем кредитные рейтинги повышены в основном вследствие повышения рейтингов финансовой устойчивости.
Источник